Prix des terres rares globalement en berne, tendances divergentes selon les variétés avec des échanges stagnants [Revue hebdomadaire des terres rares SMM]

10 septembre – Actualités :

Minerai de terres rares :

Cette semaine, le marché du minerai de terres rares s'est affaibli parallèlement au segment des oxydes, avec une atmosphère commerciale globalement médiocre. Côté offre, l'approvisionnement en minerai d'adsorption ionique d'Asie du Sud-Est était en phase de reprise, et les arrivées portuaires ont augmenté par rapport à la période précédente. La situation d'approvisionnement tendue s'est progressivement atténuée, affaiblissant d'autant le soutien aux prix du minerai. Parmi eux, le carbonate de terres rares était coté à 59 100-59 300 yuans/tonne et a reculé au cours de la semaine. Alors que les prix des oxydes baissaient et que les demandes et achats en aval restaient prudents, les transactions réelles portaient principalement sur de petites commandes de demande rigide ; la monazite était cotée à 41 000-45 000 yuans/tonne, avec des cotations inchangées toute la semaine et relativement peu de transactions sur le marché ; le minerai à teneur moyenne en yttrium et riche en europium était coté à 247 000-248 000 yuans/tonne et a reculé en parallèle au cours de la semaine. Avec l'atténuation des tensions et l'acceptation limitée des prix élevés en aval, les transactions du côté du minerai ont peu progressé, et le suivi des transactions réelles était insuffisant.

Oxydes de terres rares :

Cette semaine, les oxydes de terres rares légères ont montré des tendances divergentes, le lanthane et le cérium restant stables tandis que le Pr-Nd s'affaiblissait. L'oxyde de lanthane était coté à 5 200-5 800 yuans/tonne et l'oxyde de cérium à 14 000-14 500 yuans/tonne, tous deux restant stables au cours de la semaine, avec des changements relativement faibles tant du côté de l'offre que de la demande ; l'oxyde de Pr-Nd était coté à 730 000-732 000 yuans/tonne, s'affaiblissant d'abord puis se stabilisant au cours de la semaine. Du début de semaine à mercredi, il a reculé consécutivement avec les contrats à terme, et les offres à bas prix ont augmenté pendant un temps. Jeudi, les contrats à terme ont cessé de baisser et se sont redressés, et les fournisseurs ont tenté de relever les cotations. L'offre à bas prix s'est quelque peu resserrée par rapport à la période précédente, mais la volonté des acheteurs en aval de poursuivre des prix plus élevés était limitée, et l'expansion des volumes au comptant est restée contrainte. Côté demande, la croissance des commandes n'était pas évidente, et l'approvisionnement en matières premières consistait principalement en un réapprovisionnement lors des replis.

Cette semaine, la plupart des oxydes de terres rares moyennes et lourdes se sont affaiblis, seul l'oxyde d'erbium ayant progressé à contre-courant. L'oxyde de dysprosium était coté à 1,43-1,46 million de yuans/tonne et a légèrement baissé au cours de la semaine ; les transactions à prix élevés ont continué de rencontrer des résistances, certains fournisseurs ont concédé des baisses de prix pour vendre, et les demandes du marché portaient principalement sur la demande rigide ; l'oxyde de terbium était coté à 6,68-6,73 millions de yuans/tonne, d'abord stable puis en baisse au cours de la semaine. La répercussion des prix élevés en aval a été insuffisante, et la baisse s'est quelque peu ralentie en seconde partie de semaine ; l'oxyde de gadolinium était coté entre 193 000 et 196 000 yuans/tonne, le centre de la fourchette s'effritant au cours de la semaine et s'ajustant parallèlement à l'affaiblissement du Pr-Nd ; l'oxyde de holmium était coté entre 645 000 et 655 000 yuans/tonne, les cotations restant inchangées pendant la semaine et les demandes de marché stables ; l'oxyde d'erbium était coté entre 670 000 et 680 000 yuans/tonne et a été relevé à contre-courant au cours de la semaine, porté par la difficulté à trouver des approvisionnements à bas prix, ce qui en fait le seul produit en hausse cette semaine ; l'oxyde d'yttrium (5N) était coté entre 58 000 et 60 000 yuans/tonne et l'oxyde d'yttrium (3N) entre 28 000 et 30 000 yuans/tonne, tous deux stables pendant la semaine. La demande en aval était médiocre, et le suivi des transactions réelles limité.

Métaux des terres rares :

Pour les terres rares légères, le cérium métal n'a pas connu de fluctuations significatives des prix du marché cette semaine, les cotations des fournisseurs restant stables entre 29 000 et 30 000 yuans/tonne. Les prix de l'alliage Pr-Nd ont légèrement reculé dans l'ensemble cette semaine. En début de semaine, alors que les prix de l'oxyde de Pr-Nd continuaient de se replier, l'offre à bas prix sur le marché a quelque peu augmenté, et les producteurs d'alliages ont abaissé leurs cotations en conséquence. À l'approche du week-end, les prix de l'oxyde de Pr-Nd ont cessé de baisser et se sont stabilisés, rebondissant légèrement, et les prix des alliages ont été modestement relevés en fonction des coûts des matières premières. À ce jour, les cotations des fournisseurs ont été ajustées entre 880 000 et 888 000 yuans/tonne. Cependant, les entreprises de matériaux magnétiques en aval sont restées prudentes dans leurs demandes et leurs achats, avec une acceptation limitée des approvisionnements à prix élevé, et les transactions réelles n'ont pas suivi. Dans un contexte de pertes, les producteurs d'alliages avaient une volonté limitée de baisser les prix, laissant les échanges dans une impasse.

Pour les terres rares moyennes et lourdes, l'alliage dysprosium-fer a clôturé entre 1,38 et 1,4 million de yuans/tonne, les prix continuant de baisser cette semaine, principalement en raison de la faiblesse des demandes en aval et de la résistance aux transactions à prix élevé. Les producteurs d'alliages ont augmenté les expéditions à prix réduits, et les cotations ont été abaissées en conséquence. Les prix du terbium métal ont d'abord baissé puis se sont stabilisés cette semaine. Auparavant, les cotations continuaient de se replier sous la résistance persistante aux transactions à prix élevé et l'acceptation insuffisante en aval. Par la suite, avec la stabilisation des prix des matières premières d'oxyde et le soutien des coûts, la baisse a ralenti. À ce jour, les prix ont clôturé à 8,28-8,32 millions de yuans/tonne, les transactions réelles sur le marché restant très limitées. Les prix de l'alliage gadolinium-fer ont légèrement baissé cette semaine, les fournisseurs ayant réduit leurs offres à 185 000-188 000 yuans/tonne. L'activité de demande était limitée et les échanges médiocres. Les prix de l'alliage holmium-fer ont été légèrement relevés cette semaine à 650 000-660 000 yuans/tonne. Soutenus par le resserrement de l'offre de matières premières d'oxyde à bas prix, les fournisseurs ont maintenu des offres fermes, mais l'attitude des acheteurs en aval est restée attentiste, et les transactions réelles ont été limitées.

Ébauches NdFeB :

Actuellement, l'ébauche NdFeB N38 (Ce) a clôturé à 212-222 yuans/kg ; l'ébauche NdFeB 40M a clôturé à 258-268 yuans/kg ; l'ébauche NdFeB 40H a clôturé à 262-272 yuans/kg ; l'ébauche NdFeB 45SH (Ce) a clôturé à 312-332 yuans/kg.

En termes de prix, les prix du NdFeB ont été légèrement abaissés cette semaine, principalement parce que la baisse des prix des matières premières a entraîné celle des matériaux magnétiques NdFeB. En termes d'échanges, les volumes de transactions sur le marché du NdFeB se sont quelque peu améliorés cette semaine, mais restent en deçà des attentes. D'une part, les taux d'utilisation des usines de moteurs principaux pour véhicules à énergie nouvelle se sont quelque peu redressés, ce qui a dans une certaine mesure stimulé la demande de matériaux magnétiques. Cependant, les moteurs industriels ne se sont pas améliorés de manière significative, compensant ainsi les gains. Combiné à des prix restant élevés et stables, les fabricants de moteurs et les utilisateurs finaux se sont réapprovisionnés selon leurs besoins, laissant les volumes globaux de transactions du marché médiocres.

Déchets NdFeB :

Cette semaine, le praséodyme-néodyme recyclé à partir de déchets NdFeB a clôturé à 755-765 yuans/kg ; le dysprosium recyclé à partir de déchets NdFeB a clôturé à 1 230-1 250 yuans/kg ; le terbium recyclé à partir de déchets NdFeB a clôturé à 5 600-5 800 yuans/kg.

Cette semaine, le marché des déchets est resté globalement stable, principalement affecté par la morosité des prix de l'oxyde de praséodyme-néodyme. En début de semaine, les prix de l'oxyde de praséodyme-néodyme ont légèrement reculé, les entreprises de recyclage ont maintenu leurs offres d'achat stables, les fournisseurs de déchets ont montré peu de volonté de vendre à bas prix, la circulation sur le marché a été limitée, et le bras de fer entre vendeurs et acheteurs est resté dans l'impasse. En milieu de semaine, les prix de l'oxyde de praséodyme-néodyme sont restés déprimés, les entreprises de recyclage n'ont pas apporté d'ajustements significatifs à leurs offres d'achat, les fournisseurs ont montré une faible volonté de vendre avec un fort attentisme, les prix des ferrailles sont restés stables et les transactions réelles ont manqué de suivi. Vers le week-end, les prix de l'oxyde de praséodyme-néodyme se sont stabilisés, les entreprises de recyclage ont maintenu leurs offres d'achat stables, les prix des ferrailles de praséodyme-néodyme n'ont pas connu de changements notables, mais les fournisseurs sont restés prudents quant à la vente et l'activité commerciale du marché est restée faible.