Les appels d'offres de stockage d'énergie « freinent » fréquemment alors que les prix de la chaîne industrielle augmentent tous azimuts.

Récemment, le contrat EPC du projet de stockage d'énergie autonome de 100 MW/200 MWh à Xigang, Tengzhou, province du Shandong, a émis un avis d'annulation, un jour seulement après la publication de l'appel d'offres, invoquant des « changements majeurs ».

Également en juillet, l'EPC du projet de stockage d'énergie autonome de 200 MW/800 MWh à Wusu, Xinjiang, a de nouveau annulé l'appel d'offres, invoquant des « ajustements majeurs du contenu de la construction », marquant la troisième annulation du processus d'appel d'offres pour ce projet.

En retraçant le parcours de l'appel d'offres du projet de Wusu, son premier lancement date de novembre 2025, avec un budget de 730 millions de yuans, soit 0,91 yuan/Wh, annulé par la suite en raison de modifications majeures des spécifications techniques ; après relance, le budget a été porté à environ 807 millions de yuans, le prix unitaire passant à 1,01 yuan/Wh. En janvier 2026, le résultat de l'adjudication a été annoncé : PowerChina Jiangxi Electric Power Construction a remporté le marché à 0,94 yuan/Wh.

Cependant, en juin de cette année, l'annonceur a publié un nouvel avis d'annulation, indiquant que « des raisons propres au soumissionnaire retenu ont empêché l'exécution normale du projet », décidant ainsi de relancer l'appel d'offres. Malheureusement, après cette troisième relance, l'annulation a de nouveau été annoncée.

En peu de temps, deux grands projets de stockage d'énergie ont échoué l'un après l'autre, avec des appels d'offres répétés et des modifications fréquentes : il ne s'agit pas d'un incident isolé, mais d'une manifestation concentrée de problèmes profonds du secteur.

De fréquents « coups de frein brusques » dans les appels d'offres de stockage d'énergie

tirent la sonnette d'alarme pour l'industrie.

Les statistiques d'institutions montrent qu'en mai dernier, la capacité des appels d'offres EPC de stockage d'énergie sur le marché chinois a dépassé 43 GWh. Cependant, parallèlement à cette envolée, on a observé des annulations et des échecs flagrants. Sur l'ensemble du mois, 12 projets EPC de stockage d'énergie ont émis des avis d'annulation ou d'arrêt d'appel d'offres, pour une capacité totale supérieure à 5 GWh, dont environ un tiers concentrée dans la province du Shanxi ; de plus, des projets au Gansu, Anhui, Liaoning, Jilin, Mongolie intérieure, Henan et dans d'autres provinces ont également été successivement arrêtés.

En ce qui concerne les raisons d'annulation, elles se répartissent globalement en plusieurs catégories : restructuration des coûts due aux fluctuations des prix des matières premières, ajustements des plans d'appel d'offres et révision des schémas de projet, suspension suite à des modifications des plans d'investissement, échec de l'appel d'offres en raison d'un nombre insuffisant de soumissionnaires qualifiés, rupture de contrat, abandon de soumission ou disqualification pour infraction du soumissionnaire retenu, et changements dans la situation de l'annonceur.

L’analyse du secteur indique que cela reflète des problèmes courants dans le secteur : premièrement, certaines entreprises soumissionnent aveuglément pour l’échelle, avec une évaluation des risques insuffisante, entraînant de fréquents abandons d’offres et ruptures de contrat après l’attribution ; deuxièmement, de nombreux projets présentent des évaluations préliminaires insuffisantes, les plans de construction et les conditions de support changeant fréquemment même après le lancement de l’appel d’offres, provoquant des annulations en cours et des retards de construction.

Notamment, dans un contexte de fréquentes annulations d’appels d’offres, le Bureau provincial de l’énergie du Shanxi a récemment publié l’« Avis sur l’optimisation de la gestion des projets de stockage d’énergie de type nouveau », fixant un calendrier clair pour la gestion du cycle complet des projets de stockage. Le document vise explicitement à empêcher résolument « l’accaparement de terrains sans construction », exigeant que les projets entament les travaux de construction substantiels dans les 6 mois suivant leur inscription dans la bibliothèque de projets, et soient achevés et raccordés au réseau dans les 12 mois, avec effet à compter du 1er septembre 2026.

Concernant le mécanisme d’ajustement dynamique, la bibliothèque de projets de stockage d’énergie de type nouveau sera en principe ajustée au moins deux fois par an. Pour les projets dans la bibliothèque qui ne peuvent pas être achevés et raccordés au réseau dans les délais, à condition que l’investissement en immobilisations pris en compte dans les statistiques atteigne au moins 30 %, l’unité de projet peut soumettre une demande de prolongation au bureau municipal de l’énergie deux mois avant l’expiration de la période dans la bibliothèque, et en principe, les projets ne peuvent être prolongés qu’une seule fois. Pour les projets de stockage électrochimique, la prolongation du raccordement au réseau ne doit pas excéder 6 mois ; pour les projets de stockage à période de construction plus longue, tels que ceux à air comprimé et batteries à flux, la prolongation ne doit pas excéder 12 mois. Les projets qui n’ont pas entamé de construction substantielle dans les 6 mois suivant leur inscription dans la bibliothèque, ou qui n’ont pas été achevés et raccordés au réseau dans les 12 mois et n’ont pas demandé de prolongation, seront directement retirés de la bibliothèque.

Parallèlement, les nouvelles normes nationales de sécurité pour le stockage d’énergie, officiellement entrées en vigueur le 1er juillet de cette année, et le « Règlement sur les normes de détermination des risques d’accidents majeurs dans l’électricité et la supervision de la gestion de la gouvernance » (Décret n° 41 de 2026), ont imposé des exigences plus élevées en matière de performance de raccordement au réseau et de conception de protection incendie des centrales de stockage d’énergie. Cela signifie que certains projets précédemment approuvés pourraient nécessiter un réajustement, ce qui ralentit leur progression.

Clairement, d’un côté, il y a un désordre dans le respect de l’exécution des projets et de nombreuses variables ; de l’autre côté, les contraintes réglementaires se resserrent globalement, des délais de construction aux normes de sécurité. Alors que l’écart entre « projets remportés » et « projets construits » devient de plus en plus marqué, les contraintes politiques strictes obligent le secteur à abandonner l’expansion extensive et à passer de la « priorité à l’échelle » à la « primauté de l’exécution ». Dans ce processus, l’annulation fréquente d’appels d’offres peut sembler une douleur à court terme, mais il s’agit en réalité d’un processus inévitable d’assainissement du secteur et de refonte des règles.

Une vague de hausses de prix frappe la chaîne industrielle du stockage d’énergie.

Éloigner le secteur de l’expansion extensive ne dépend pas seulement des contraintes politiques strictes, mais aussi des effets conjugués de multiples facteurs côté coûts et marché. Depuis 2026, le paysage de concurrence à bas prix qui durait depuis des années s’estompe, et une vague de hausses de prix couvrant toute la chaîne industrielle arrive.

La guerre des prix prolongée auparavant avait fait chuter le prix unitaire des offres gagnantes pour le stockage d’énergie (ESS) en dessous de 0,4 yuan/Wh, piégeant tout le secteur dans le dilemme « augmenter le chiffre d’affaires sans augmenter les bénéfices ». Aujourd’hui, le « moment le plus sombre » de la priorité exclusive au prix bas s’éloigne, et le système de prix de la chaîne de stockage d’énergie subit une restructuration systématique.

Début juillet, le fabricant de PCS Sinexcel a émis un avis d’augmentation de prix, annonçant une hausse de 10 % à 30 % pour toutes ses gammes de produits à partir du 21 juillet ; ensuite, l’entreprise de matériaux pour batteries lithium Hunan Yuneng a également officialisé un ajustement tarifaire, avec une hausse de 2 000 yuan/tonne pour l’ensemble de ses gammes à compter du 1er août.

Les prix des matériaux de base en amont du stockage d’énergie continuent de grimper. Le phosphate de fer est passé d’environ 10 000 yuan/tonne en début d’année à 15 000 yuan/tonne, soit une hausse de plus de 50 % en six mois. Cette augmentation s’est répercutée sur les matériaux de cathode, les prix moyens du LFP s’établissant désormais dans une fourchette de 55 000–60 000 yuan/tonne, en hausse de près de 20 % par rapport au début de l’année. Le carbonate de lithium a connu des fluctuations très amples dans la fourchette de 125 000–210 000 yuan/tonne au premier semestre, avec quelques corrections récentes, mais il oscille toujours à des niveaux historiquement élevés. Selon les estimations des instituts, le carbonate de lithium représente 60 %–65 % des coûts du LFP, et sa consolidation à des niveaux élevés a directement augmenté le niveau global des coûts des matériaux de stockage d’énergie.

Du côté des cellules de batterie, les appels d’offres centralisés nationaux pour cellules au premier semestre de cette année portaient principalement sur les cellules 314 Ah, et les données publiques montrent une fourchette de prix des cellules de 0,325 yuan/Wh–0,394 yuan/Wh, avec un prix moyen de 0,359 yuan/Wh, en hausse d’environ 24 % par rapport à 0,289 yuan/Wh à la même période l’an dernier. En observant plus avant la tendance des prix des cellules de batterie, en prenant comme exemple la cellule LFP 314 Ah dominante et en intégrant les données de plusieurs institutions, son prix de marché est passé de 0,31 yuan/Wh fin 2025 à une fourchette de 0,37 yuan/Wh–0,40 yuan/Wh en juin 2026, soit une hausse cumulée de plus de 20 %.

Du côté des systèmes de stockage d’énergie (ESS), les données des appels d’offres et des adjudications nationales montrent que le prix adjudicataire moyen au premier semestre pour les ESS de 2 heures était de 0,602 yuan/Wh, en hausse de 8,8 % en glissement annuel, dans une fourchette de 0,489 yuan/Wh–0,836 yuan/Wh ; tandis que pour les ESS de 4 heures, le prix adjudicataire moyen au premier semestre s’élevait à 0,541 yuan/Wh, en hausse de 21,1 % en glissement annuel, avec une fourchette de 0,420 yuan/Wh–0,782 yuan/Wh. Par rapport à la même période de l’année précédente, les fourchettes de prix adjudicataires pour les ESS de 2 heures et de 4 heures se sont considérablement élargies, les écarts de prix entre projets se creusant davantage, tandis que les prix moyens affichaient une tendance globale à la hausse.

Dans l’ensemble, au premier semestre de cette année, des matériaux en amont aux cellules de batterie intermédiaires jusqu’aux systèmes finaux en aval, le système de prix de la chaîne industrielle du stockage d’énergie se redresse progressivement. Les fréquentes annulations d’appels d’offres pour les projets de stockage d’énergie et les retards de projets sont des douleurs inévitables dans ce processus de reprise — éliminant les capacités inefficaces et forçant des investissements rationnels, tandis que le paysage global du marché s’optimise continuellement dans cette douleur.