Le marché du silicium métal stagne et reste faible, le polysilicium adopte principalement une approche attentiste envers le marché futur [Résumé de la réunion matinale SMM sur le PV à base de silicium]

SMM Actualités du 29 juillet :

Charbon silicique

prix :

Cette semaine, les prix du marché du charbon silicique sont restés stables. Les prix de transaction étaient d’environ 1 300-1 400 yuans/t pour le charbon silicique agglomérant du Xinjiang ; 1 140 yuans/t pour le charbon silicique granulaire du Gansu ; et 1 060 yuans/t pour le charbon silicique mixte. Le charbon silicique granulaire était à 1 340 yuans/t en Mongolie intérieure et au Ningxia ; et le charbon silicique non agglomérant du Xinjiang à 855 yuans/t.

Offre :

Le marché est resté divergent. Certaines usines de lavage de charbon ont continué à suivre le rythme des commandes et à produire en fonction des ventes, sans pression de stock, tandis que d’autres, sous pression de stock, se concentraient principalement sur le déstockage.

Demande :

Les reprises de production des usines de silicium dans le sud-ouest de la Chine ont entraîné une légère hausse de la demande rigide, mais les entreprises en aval contrôlaient strictement les coûts et continuaient de faire pression pour obtenir des prix plus bas, les achats se maintenant en suivi mensuel de la demande rigide.

Silicium métal

prix :

Hier, le silicium #553 soufflé à l’oxygène de SMM Chine orientale était d’environ 9 000-9 100 yuans/t, et le silicium #441 autour de 9 200-9 300 yuans/t. Le contrat le plus négocié sur le marché à terme a chuté sous la pression hier. Compte tenu de fondamentaux faibles du silicium métal et d’une pression persistante à court terme sur l’offre, le sentiment du marché était relativement négatif, et les prix se sont consolidés sur une note terne dans une fourchette étroite.

Production :

En milieu et fin de mois, quelques entreprises de silicium dans certaines régions ont connu des maintenances tournantes en raison de la détérioration des conditions des fours et d’un marché atone, avec un impact limité sur la baisse globale de l’offre. La production nationale de silicium métal en juillet a augmenté en glissement mensuel.

Stocks :

Les statistiques SMM montraient qu’au 23 juillet, les stocks sociaux totaux de silicium métal dans les principales régions s’élevaient à 537 000 t, en baisse de 4 000 t en glissement hebdomadaire (hors Mongolie intérieure, Ningxia, Gansu et autres zones). Les sorties de marchandises des entrepôts se sont poursuivies dans certaines régions, et les stocks physiques en entrepôt ont diminué en glissement hebdomadaire. Les stocks dans les usines ont continué d’augmenter.

Prix

DMC : le prix de transaction le plus négocié se situait à 11 800-12 000 yuans/t, avec une moyenne d’environ 11 900 yuans/t. Actuellement, la plupart des entreprises de monomères ayant reçu des commandes de prévente aux niveaux de prix bas antérieurs, certaines d'entre elles ont suspendu leurs cotations, soutenues par cette dynamique, et les reprendront après la conférence sectorielle d'août.

D4 : les cotations d'hier étaient de 12 300–12 800 yuans/t, avec une moyenne d'environ 12 550 yuans/t.

Caoutchouc silicone 107 : les cotations d'hier étaient de 12 200–12 500 yuans/t, avec une moyenne d'environ 12 350 yuans/t.

Gomme brute : les cotations d'hier étaient de 12 200–12 500 yuans/t, avec une moyenne d'environ 12 350 yuans/t.

Huile silicone : les cotations d'hier étaient de 13 900–14 500 yuans/t, avec une moyenne d'environ 14 200 yuans/t.

Production :

La plupart des unités de monomères précédemment arrêtées pour maintenance ont redémarré récemment les unes après les autres, augmentant les taux d'utilisation globaux du secteur et entraînant une hausse hebdomadaire de l'offre.

Stocks :

Récemment, stimulées par les bas prix du marché, les entreprises intermédiaires et aval ont effectué des achats concentrés, réduisant la pression sur les stocks de certaines entreprises de monomères et entraînant ainsi un recul hebdomadaire des stocks amont.

Polysilicium

Prix :

Le polysilicium de type N pour recharge a été coté entre 30,8 et 33 yuans/kg. La conclusion de contrats est restée relativement rare sur le marché, bien que certains négociants à terme aient constitué des stocks auparavant. Avec la tenue de la réunion, certaines entreprises nourrissaient de fortes attentes quant aux politiques du second semestre, estimant qu'une série de mesures connexes suivraient, ce qui a amélioré le sentiment du marché.

Production

La production chinoise a continué d'augmenter en juillet, principalement en raison de la montée en puissance des capacités dans des régions comme le Sichuan et le Yunnan. Une tendance haussière est également attendue en août.

Stocks :

Le mois de juillet a affiché une tendance générale de léger déstockage, porté par la signature de contrats en aval (principalement dans le polysilicium granulaire et chez certains acteurs de premier plan), tandis que les négociants à terme et les négociants classiques ont puisé dans leurs stocks.

Wafer

Prix

Sur le marché, les wafers 18X étaient cotés entre 0,8 et 0,824 yuan/pièce, les wafers 210RN entre 0,896 et 0,926 yuan/pièce, et les wafers 210N entre 1,1 et 1,128 yuan/pièce. Les prix des wafers 210R restent légèrement déprimés, tandis que les cotations bas de gamme pour les autres dimensions de wafers sont relativement fermes. À l'avenir, la marge pour une nouvelle baisse substantielle des prix sur le marché des wafers est limitée.

Production

Selon la dernière enquête SMM, la tendance générale d'août indique des réductions de production, bien que la réduction soit limitée. Récemment, les prix des wafers étant tombés en dessous du coût de trésorerie, les principaux acteurs confrontés à une pression excessive des stocks ont choisi de réduire leur production en conséquence. De plus, le volume total et la répartition du façonnage externe ont été ajustés.

Stocks

Les entreprises de wafers affichent une tendance divergente dans l'accumulation des stocks. Les stocks des principaux acteurs ont dépassé les plages raisonnables. La demande de commandes de stocks en zone sous douane vers l'Inde s'affaiblit légèrement, tandis que plusieurs pays africains sont devenus des destinations d'exportation de premier plan.

Sable de quartz de haute pureté

Prix

Actuellement, le sable de couche interne domestique est vendu entre 40 000 et 46 000 yuans/t, le sable de couche intermédiaire entre 21 000 et 24 000 yuans/t, et le sable de couche externe entre 14 000 et 18 000 yuans/t, tandis que le sable de quartz de haute pureté importé est vendu entre 50 000 et 53 500 yuans/t. Les creusets en quartz de 33 pouces sont vendus entre 6 000 et 6 100 yuans/pièce, et les creusets de 36 pouces entre 6 500 et 6 800 yuans/pièce. Récemment, les prix globaux du sable de quartz et des creusets sont restés globalement stables, avec une nette amélioration de la situation de la guerre des prix sur le marché intérieur.

Production

En juillet, la production prévue de sable de quartz de haute pureté sur le marché intérieur a augmenté d'environ 5 % en glissement mensuel. La production intérieure de wafers ayant légèrement baissé en glissement mensuel en juillet, la demande de commandes de creusets s'est quelque peu améliorée après que leurs prix ont cessé de baisser et se sont stabilisés. Les entreprises de sable de quartz de haute pureté établissent des plans de production pour répondre à la demande de creusets, et récemment, la demande de sable de quartz de haute pureté photovoltaïque utilisé dans les semi-conducteurs a commencé à augmenter en volume.

Stocks

Les stocks de sable importé ont continué d'augmenter en juillet. Au T3 2026, les entreprises de wafers achètent raisonnablement des creusets en fonction de la production prévue, tandis que les niveaux globaux des stocks de sable de quartz ont continué d'augmenter.