Actualités des marchés hors Chine
Prix :
Oxydes de terres rares : l'oxyde de cérium FOB a clôturé à 2 010-2 094 $/t, stable pour le moment ; l'oxyde de cérium CIF (Rotterdam) a clôturé à 2 740-2 750 $/t, stable pour le moment ; l'oxyde de lanthane FOB a clôturé à 1 008-1 068 $/t, stable pour le moment. L'oxyde de praséodyme FOB a clôturé à 126-130 $/kg, en hausse de 2 $/t ; l'oxyde de néodyme FOB a clôturé à 157-189 $/kg, en hausse de 2 $/t ; l'oxyde de néodyme CIF (Rotterdam) a clôturé à 235-255 $/kg, stable pour le moment ; l'oxyde de dysprosium FOB a clôturé à 265-319 $/kg ; l'oxyde de terbium FOB a clôturé à 1 091-1 179 $/kg, stable pour le moment.
Métaux de terres rares : le praséodyme métal FOB a clôturé à 171-179 $/kg, en hausse de 5 $/kg ; le néodyme métal FOB a clôturé à 159-179 $/kg, en hausse de 6 $/kg ; le terbium métal FOB a clôturé à 1 369-1 449 $/kg ; l'yttrium métal FOB a clôturé à 33-38 $/kg ; le lanthane métal FOB à 3-3,1 $/kg, globalement stable.
Échanges commerciaux :
Portés par la hausse des prix domestiques, les prix du Pr-Nd sur les marchés hors Chine ont affiché une nette tendance haussière cette semaine, avec des primes notables tant sur les oxydes que sur les métaux. Côté échanges, les exportations de Pr-Nd ont significativement diminué en raison d'une offre insuffisante en Chine, tandis que les contrôles à l'exportation sur les terres rares lourdes telles que le dysprosium et le terbium restaient en vigueur, maintenant les exportations à des niveaux bas.
Faits marquants de l'actualité des marchés hors Chine
Actualités de la production américaine de terres rares
Le producteur américain de terres rares USA Rare Earth a réalisé sa première coulée commerciale de métal d'yttrium par l'intermédiaire de sa filiale à 100 % Less Common Metals, avec une pureté comprise entre 99 et 99,5 %, produite dans l'usine de LCM à Cheshire, au Royaume-Uni. La capacité d'extraction et de séparation en amont d'USAR ne devrait pas être opérationnelle avant 2028. La société a acquis LCM en septembre 2025 pour 125 millions de dollars. LCM dispose d'une capacité de fabrication de métaux de 1 500 t/an et prévoit d'ajouter 26 000 t/an de capacité de coulée de bandes d'aimants permanents par trempe sur roue au Royaume-Uni, aux États-Unis et en France d'ici 2030. En mars de cette année, USAR a acquis le projet de terres rares lourdes Round Top au Texas, avec l'objectif de lancer la production commerciale en 2028.
Le Japon lance une initiative de recyclage des aimants à terres rares
Le géant japonais de la climatisation Daikin, en collaboration avec Shin-Etsu Chemical, Hitachi et Tokyo Eco Recycle, a lancé une initiative visant à récupérer et réutiliser les aimants à terres rares des compresseurs de climatisation commerciale. Le plan vise à développer des équipements automatisés en 2026 et à lancer les opérations à grande échelle en 2027, avec un objectif de collecte d'environ 10 000 compresseurs par an et, à terme, de récupération de plusieurs tonnes métriques d'aimants à base de terres rares par an. Daikin collectera les compresseurs, Tokyo Eco Recycle extraira les aimants à base de terres rares, et Shin-Etsu Chemical utilisera les aimants récupérés comme matière première pour produire de nouveaux aimants à base de terres rares. L'ensemble du processus sera géré par un système de données centralisé, utilisant la reconnaissance d'images par IA et la technologie robotique pour optimiser le processus de démontage. Le ministère japonais de l'Environnement a alloué environ 37,9 milliards de yens (238 millions de dollars) dans son budget pour l'exercice 2026 afin de promouvoir le recyclage des ressources métalliques, y compris les métaux rares et les terres rares.
Le projet brésilien Carina Rare Earth confirme son plan de production
Le producteur brésilien de terres rares Aclara a confirmé son plan pour le projet Carina au Brésil, visant une production de plus de 4 300 t/an d'oxydes de terres rares d'ici 2028. Le projet devrait produire en moyenne 4 378 t/an de concentrés mixtes de terres rares (REO), comprenant du Pr-Nd (1 191 t/an), du dysprosium (156 t/an) et du terbium (27 t/an). Les autres éléments de terres rares lourdes comprennent le samarium (173 t/an), le gadolinium (176 t/an), le lutétium (10 t/an) et l'yttrium (1 160 t/an). Le matériau extrait sera envoyé en Louisiane pour séparation et traitement. Le début de la construction est prévu au T3 2026, avec un démarrage de la production attendu au S2 2028 et la pleine production en 2029. La durée de vie de la mine est estimée à 18 ans, avec des coûts de production d'oxydes estimés à 29,2 $/kg. La Société financière internationale de développement des États-Unis (DFC) a fourni un financement de 5 millions de dollars pour le projet, et le gouvernement de l'État de Louisiane a offert 46 millions de dollars d'incitations fiscales.
Une entreprise canadienne réalise une percée dans la séparation des terres rares lourdes
Neo Performance Materials, dont le siège est au Canada, a produit ses premiers lots de terbium et de dysprosium séparés dans son usine Silmet en Estonie, mettant en service avec succès une ligne pilote d'extraction par solvant d'éléments de terres rares lourdes. La ligne de production utilise des carbonates mixtes de terres rares lourdes comme matière première et fonctionne actuellement à pleine capacité. Neo se concentre désormais sur l'obtention d'une pureté de produit constante avant de passer à une production de routine. L'entreprise fait également progresser son installation européenne d'aimants permanents en Estonie, visant une production commerciale en 2026. L'ensemble du traitement de la nouvelle ligne de production est réalisé en Europe.
NioCorp (États-Unis) signe un accord d'enlèvement de minéraux critiques
Le développeur américain de minéraux critiques NioCorp a accepté de fournir sa production restante du projet Elk Creek au Nebraska à Traxys North America pour une période de 10 ans. Dans le cadre de cet accord d'enlèvement non contraignant, Traxys réalisera un investissement stratégique pouvant atteindre 30 millions de dollars dans NioCorp et deviendra actionnaire. NioCorp prévoit de vendre 50 % de sa production de ferroniobium à thyssenkrupp avec une décote de 3,75 % par rapport au prix évalué par Argus, et de vendre les 50 % restants de ferroniobium, ainsi que 100 % de sa production de scandium, de titane et de terres rares, à Traxys pendant les 10 premières années. L'entreprise a achevé 100 % de son plan de production commerciale, répondant aux principaux éléments de diligence raisonnable dans le cadre de l'examen par l'Export-Import Bank de son programme de financement par emprunt de 800 millions de dollars. Le projet Elk Creek prévoit de produire du ferroniobium (7 450 t/an), de l'oxyde de scandium (104 t/an) et des produits à base de titane (12 063 t/an), avec des ressources en oxyde de Pr-Nd (125 800 t), en oxyde de dysprosium (9 100 t) et en oxyde de terbium (2 300 t).
Expansion significative des ressources européennes en terres rares
European Resources Corporation, cotée à l'ASX, a considérablement élargi l'estimation des ressources minérales de son projet de terres rares de Korsnäs en Finlande. Les nouvelles ressources inférées totalisent 15,4 millions de tonnes à une teneur de 1 % d'oxydes de terres rares, avec une teneur de coupure de 0,5 %. En moins d'un an et demi, les ressources ont plus que doublé. Le rapport initial d'estimation des ressources minérales de novembre 2024 indiquait des ressources de 7,1 millions de tonnes à une teneur moyenne de 1,09 %.
Ajout de ressources au projet de terres rares en Alaska
Ucore Rare Metals Inc., cotée au TSXV, a annoncé l'ajout de 801 600 tonnes de ressources minérales inférées à une teneur moyenne de 0,60 % d'oxydes de terres rares totaux dans son projet de terres rares de Bokan-Dotson Ridge en Alaska. Les nouvelles ressources minérales ont été calculées sur la base d'un programme d'échantillonnage par tranchées de surface réalisé en 2022 et d'un modèle de gisement nouvellement construit. L'entreprise a confirmé que la composition en terres rares de Bokan est inhabituellement orientée vers les terres rares lourdes, plus précieuses, avec des proportions comprises entre 35 % et 40 % des oxydes de terres rares totaux. Les ressources minérales actuelles comprennent des oxydes de terres rares mesurés totalisant 4 826 tonnes, des ressources indiquées totalisant 19 545 tonnes et des ressources inférées totalisant 5 568 tonnes.
Extension de la zone de licence d'exploration au Groenland
Dalaroo Metals a plus que doublé la superficie de ses concessions dans le sud-ouest du Groenland en demandant deux nouvelles licences d'exploration à grande échelle adjacentes à son projet existant Blue Lagoon. Les nouvelles concessions ajouteront plus de 242 kilomètres carrés au portefeuille de Dalaroo, portant sa superficie totale au Groenland à près de 260 kilomètres carrés. Le projet Blue Lagoon est situé dans la célèbre province alcaline de Gardar.
Rapports sectoriels et opposition citoyenne
La Chambre de commerce de l'Union européenne en Chine a publié un rapport le 14 avril indiquant que les contrôles à l'exportation de Pékin sur les terres rares créent une incertitude considérable, contraignant les entreprises européennes à réévaluer l'exposition de leurs chaînes d'approvisionnement mondiales à la Chine. Le même jour, 57 organisations non gouvernementales en Malaisie ont lancé une pétition conjointe s'opposant à un accord d'approvisionnement en terres rares d'environ 96 millions de dollars entre l'entreprise australienne de terres rares Lynas et le département américain de la Défense. Ces organisations ont exprimé leurs inquiétudes quant au fait que cet accord lierait directement les opérations de traitement des terres rares en Malaisie à des chaînes d'approvisionnement militaires étrangères, et ont exhorté le Premier ministre Anwar à intervenir, exigeant un examen approfondi des détails de l'accord et la mise en place d'un cadre juridique d'évaluation approprié.
L'Australie et les États-Unis financent des projets de minéraux critiques
L'Australie et les États-Unis ont fourni un financement potentiel pouvant atteindre environ 849 millions de dollars australiens (600 millions de dollars américains) pour le projet de raffinerie de terres rares de Tronox Holdings. Export Finance Australia et la Banque d'import-export des États-Unis ont chacune émis des lettres de soutien ou d'intention pour un montant maximal de 424 millions de dollars australiens pour le projet. La raffinerie exploitera les capacités minières et de traitement existantes pour produire des carbonates de terres rares mixtes. Ces agences ont également émis des lettres de soutien ou d'intention pour un montant maximal de 500 millions de dollars australiens chacune pour le projet de nickel de Kalgoorlie d'Ardea Resources Ltd. en Australie-Occidentale.
Coopération entre des entreprises de terres rares américaine et française
USA Rare Earth et la société française Carester collaborent pour faire avancer des projets de terres rares aux États-Unis et en France. USA Rare Earth détiendra une participation de 12,5 % dans Carester et mettra à profit son expertise pour développer les processus de séparation au Colorado. La société d'investissement européenne InfraVia Capital réalisera un investissement équivalent dans Carester. Carester utilisera cet investissement pour construire une usine de séparation de terres rares à échelle commerciale dans le sud de la France, dont la mise en service est prévue plus tard cette année. Une filiale de USA Rare Earth construit une installation dans la même région pour convertir les oxydes de terres rares de Carester en métaux purs. Cette collaboration fournira également à Carester du minerai de terres rares lourdes provenant d'une mine au Texas.
