Prix du minerai de nickel philippin CAF Chine stables sur la semaine ; Prix du minerai de nickel philippin CAF Indonésie en baisse sur la semaine
Les prix du minerai de nickel philippin CAF Chine sont restés stables sur une semaine. Le prix du minerai de nickel latéritique philippin à 1,3 % de Ni CAF Chine était de 41-43 $/tlm, celui à 1,4 % de Ni de 49-51 $/tlm, et celui à 1,5 % de Ni de 56-58 $/tlm. Les prix du minerai de nickel latéritique philippin à destination de l'Indonésie se sont affaiblis récemment. Le prix de transaction moyen pour le minerai à 1,3 % de nickel était de 43 $/tlm, et pour le minerai à 1,4 % de nickel de 50 $/tlm.
Côté offre et demande, les précipitations se sont intensifiées aux Philippines sur la semaine. Tawi et South Surigao ont enregistré des cumuls de pluie dépassant 50 mm, tandis que tous les autres points de chargement ont vu des précipitations hebdomadaires cumulées de 80 mm. Les principales régions productrices devraient entrer dans la saison des pluies, ce qui impactera davantage l'extraction et les expéditions. Les exportations philippines en septembre ont diminué de 12,34 % en glissement mensuel mais augmenté de 5,95 % en glissement annuel. Les exportations devraient encore diminuer en octobre. Côté stocks portuaires, au vendredi 31 octobre, les stocks nationaux de minerai de nickel dans les ports s'élevaient à 10,06 millions de tonnes, en baisse de 180 000 tonnes sur la semaine. Cela équivaut à une teneur en métal d'environ 79 000 tonnes de Ni. Côté demande, les prix du NPI ont poursuivi leur tendance à la baisse cette semaine, et les pertes des fonderies de NPI se sont à nouveau intensifiées. L'acceptation du minerai de nickel à prix élevé restait limitée. Côté fret maritime, les taux de fret maritime sont restés stables sur la semaine, le taux moyen des Philippines à Lianyungang étant de 11,5 $/tonne. Pour la suite, à mesure que mi-octobre avance, la période de pointe des achats pour les fonderies nationales est passée, et le volume des transactions devrait rester faible au second semestre du quatrième trimestre. Les prix devraient globalement se maintenir.
Prix du minerai de nickel indonésien stables récemment ; Volume des achats des fonderies en augmentation
Les prix du minerai de nickel indonésien sont restés stables sur la semaine. Pour le prix de référence, le prix indicatif local du minerai de nickel indonésien pour la seconde quinzaine d'octobre était de 15 142 $/tms, en hausse de 0,27 % par rapport à la période précédente. Concernant les primes, selon les données de prime du minerai de nickel latéritique local indonésien de SMM, la prime moyenne pour la teneur de 1,4 % était de 22 $, pour 1,5 % de 25,5 $, et pour 1,6 % de 26 $, stables sur la semaine. Le prix livré à l'usine du minerai de nickel latéritique local indonésien à 1,6 % de Ni selon SMM était de 51,8-53,8 $/tlm, stable sur la semaine. Pour les prix du minerai de limonite, le prix à l’usine du minerai de latérite nickélifère indonésien avec 1,3 % de Ni de SMM est resté stable à 24–26 $ par tonne humide, inchangé sur la semaine.
Côté offre de minerai saprolitique, la saison des pluies dans les îles de Sulawesi et Halmahera, en Indonésie, est pratiquement terminée, avec seulement quelques légères précipitations occasionnelles, sans entraver globalement les opérations minières. La plupart des mines prévoient d’augmenter leurs volumes de vente pour utiliser pleinement les quotas approuvés, ce qui entraîne une hausse relative de la production de minerai de nickel. Cependant, les difficultés de transport persistent. En raison d’une augmentation des activités de transport routier, les mines font face à des goulets d’étranglement logistiques ; parallèlement, les examens en cours par certains groupes de travail forestiers continuent de freiner l’efficacité globale du transport et provoquent des retards. Côté demande, certaines fonderies indonésiennes maintiennent des volumes d’approvisionnement en minerai élevés pour se préparer à d’éventuelles pénuries de matières premières lors du prochain cycle RKAB. Toutefois, avec la baisse des prix du NPI, la tolérance des fonderies pour les prix élevés du minerai atteint ses limites. De plus, la nouvelle réglementation raccourcissant le cycle d’approbation du RKAB de trois à un an a renforcé les anticipations de marché concernant un « resserrement de l’offre de minerai » à venir. Pour le mois prochain, les primes sur le minerai saprolitique devraient fluctuer à des niveaux élevés.
Concernant le minerai de limonite, les transactions globales sur le marché n’ont pas connu de croissance significative. L’offre est relativement abondante. Côté demande, certaines fonderies HPAL ont légèrement accru leurs achats de matières premières en prévision de la nouvelle politique RKAB de l’année prochaine, sans toutefois dépasser l’offre disponible. Dans l’ensemble, avec une demande inférieure à l’offre, les prix du minerai de limonite subissent une pression à la baisse ; cependant, les perturbations potentielles de la chaîne d’approvisionnement liées à la politique RKAB, combinées à la forte réticence des mines à vendre à bas prix, soutiennent conjointement les prix de manière temporaire. À court terme, les prix devraient rester atones, avec une mange de baisse limitée.
