Ⅰ。 Materiales de cátodo： Notable recuperación de pedidos， fuerte respaldo de la demanda de fin de año
En noviembre， el extremo de producción de materiales de cátodo para baterías de iones de sodio tuvo un desempeño impresionante， con una producción que aumentó un 50％ mensual y un 54％ interanual， lo que indica una recuperación continua de la prosperidad de la industria。 En cuanto a la estructura del producto， el polianión NFPP sigue siendo la corriente principal del mercado， representando el 76％ de la producción total， un aumento de 4 puntos porcentuales respecto a octubre， lo que destaca aún más el efecto líder。
La reactivación de los pedidos es el motor central de este crecimiento： por un lado， los problemas de compatibilidad entre los fabricantes de celdas de batería y los sistemas que antes plagaban la industria se han resuelto adecuadamente， sumado a la finalización de la digestión de inventarios por parte de las empresas de celdas， lo que permite a las principales empresas de cátodos NFPP restaurar sus envíos a los niveles del tercer trimestre； por otro lado， a medida que se acerca el fin de año， algunos proyectos de ESS están acelerando las instalaciones para asegurar las ventanas de subsidio， impulsando directamente la demanda de cátodos NFPP。
Las rutas de óxido en capas O3 también mantuvieron su impulso de crecimiento。 Con la implementación inicial de la tecnología de óxido en capas en proyectos de camiones pesados， la demanda de reservas de materias primas de cátodo continúa liberándose， junto con una demanda estable de aplicaciones de ESS a pequeña escala， manteniendo la producción de cátodos de óxido en capas en un nivel alto en noviembre。 Mirando hacia diciembre， basado en el respaldo actual de pedidos， las expectativas para la producción de cátodos de iones de sodio son optimistas， con un crecimiento previsto del 3％ mensual y un aumento del 139％ interanual。
Ⅱ。 Ánodo de carbono duro： Enfoque en la mejora de la calidad durante la fase de desarrollo， se mantiene alta concentración de capacidad
En noviembre， la producción de materiales de ánodo para iones de sodio aumentó un 5％ mensual y un 68％ interanual， aunque la tasa de crecimiento fue menor que la de los cátodos， los efectos de los ajustes de la industria son cada vez más evidentes。 Este mes， las empresas de ánodos de carbono duro llevaron a cabo una serie de ajustes de optimización centrados en materias primas de producción， control de costos y fijación de precios de productos， impulsando mejoras marginales en las condiciones de envío。 El consenso de la industria es claro， el sector aún se encuentra en su etapa de incubación， y no es aconsejable caer prematuramente en la involución de precios； la mejora de la calidad y la iteración tecnológica siguen siendo las direcciones centrales。
La iteración del sistema de materias primas se ha convertido en una tendencia significativa。 Desde 2025， influenciado por el continuo aumento en los precios del carbón de cáscara de coco， la industria doméstica de carbono duro ha transitado gradualmente hacia un sistema de carbono duro basado en bambú para reducir la dependencia de costos。Desde la perspectiva de aplicación, los productos de carbono duro han formado tres escenarios centrales: vehículos de dos ruedas de baja potencia, fuentes de alimentación de arranque-parada y sistemas de almacenamiento de energía (ESS). Los diferentes escenarios tienen requisitos distintos respecto al rendimiento de ciclo, las características a baja temperatura y la tasa de descarga (C-rate) del carbono duro, lo que resulta en un sistema de precios diferenciado que no puede generalizarse.
III. Electrolito: Precios Generalmente Estables con Ligeras Fluctuaciones de Coste por los Aditivos
En noviembre, la producción de electrolito para baterías de iones de sodio aumentó un 2% mensual y un 38% interanual, mostrando una expansión constante en la escala de producción. Los precios se mantuvieron estables. En comparación con el fuerte aumento de precio del LiPF6, materia prima clave para el electrolito de baterías de litio, el precio del NaPF6, materia prima crítica para el electrolito de baterías de iones de sodio, se mantuvo estable, apoyando la rentabilidad de la industria.
En cuanto a costes, se produjeron ligeras fluctuaciones debido al aumento de precio de algunos aditivos compartidos por baterías de litio y sodio, lo que impactó ligeramente en los costes del electrolito para baterías de iones de sodio. Sin embargo, estos aumentos aún no se han trasladado a los precios de venta finales, y en general los precios del electrolito para baterías de iones de sodio se mantienen estables. En términos de colaboración empresarial, la producción de electrolito para baterías de iones de sodio está actualmente dominada por empresas de electrolito para baterías de litio. Los fabricantes de celdas y los productores de electrolito participan en una cooperación profunda, permitiendo un desarrollo preciso de fórmulas adaptado a los requisitos de rendimiento de las celdas de baterías de iones de sodio y mejorando la compatibilidad del producto. Dada la naturaleza de la industria impulsada por pedidos, se espera que la producción de electrolito en diciembre disminuya un 4% mensual pero aún aumente un 48% interanual.
IV. Celdas y Aplicación Final: Expansión de Escenarios de Aplicación y Crecimiento Estable en Producción y Ventas
En noviembre, la producción de celdas de baterías de iones de sodio aumentó un 9% mensual y un 67% interanual, indicando una fuerte producción y ventas. Según la encuesta de SMM, las empresas de celdas mantuvieron altos programas de producción este mes, impulsados principalmente por la urgencia de cumplir plazos para proyectos de almacenamiento de energía. En el sector de vehículos eléctricos de dos ruedas, el progreso de producción de celdas de baterías de iones de sodio se recuperó significativamente tras la implementación de soluciones para celdas problemáticas después de que entraran en vigor las nuevas normas nacionales.
Las aplicaciones finales continúan ampliándose, sirviendo como motor central para el crecimiento de la industria: en el sector de vehículos eléctricos de dos ruedas, la tasa de penetración de baterías de iones de sodio es de aproximadamente un 3% en 2025, y los principales productores de celdas planean aumentar esta proporción al 10% el próximo año; en el sector de fuentes de alimentación de arranque-parada, el mercado se centra actualmente en el mercado secundario de reemplazo de baterías de plomo-ácido en vehículos de combustión interna, sin avance aún en la preinstalación por fabricantes de equipos originales (OEM) en el mercado primario—la demanda a corto plazo seguirá dependiendo principalmente del reemplazo del stock existente; además, los esfuerzos exploratorios para celdas de baterías de iones de sodio en nuevos escenarios como camiones pesados, híbridos enchufables de autonomía extendida y fuentes de alimentación de respaldo para centros de datos han logrado un progreso faseado. El texto original a traducir es el siguiente: ----inicio del texto--- Dado que diciembre es un período crítico para el impulso del volumen anual, la perspectiva de producción de celdas de baterías de iones de sodio es positiva, proyectándose un aumento del 3% mensual y del 116% interanual. V. Resumen de las Operaciones de la Cadena de la Industria de Baterías de Iones de Sodio en Noviembre
En noviembre, la cadena de la industria de baterías de iones de sodio mostró una tendencia positiva caracterizada por la recuperación de la demanda, crecimiento simultáneo en producción y ventas, y optimización estructural, con un notable desarrollo sinérgico en todos los segmentos. En el lado de la producción, excepto por los ánodos de carbono duro, que experimentaron un crecimiento relativamente moderado debido a ajustes industriales, los materiales del cátodo, el electrolito y la producción de celdas lograron un crecimiento dual tanto mensual como interanual. Entre ellos, los materiales del cátodo registraron el aumento más significativo, un 50% mensual, reflejando un fuerte impulso en el lado de la demanda.
En el lado de la demanda, convergieron múltiples factores favorables: la prisa de instalación de fin de año para proyectos de ESS y la recuperación de la capacidad de los vehículos de dos ruedas eléctricos tras la resolución de problemas impulsaron directamente los pedidos de materiales clave y celdas de baterías; el despliegue inicial en nuevas aplicaciones como camiones pesados y centros de datos abrió oportunidades de crecimiento a largo plazo para la industria.
En el lado industrial, las características estructurales se volvieron cada vez más distintivas: se reforzó el dominio de la ruta NFPP en los materiales del cátodo, los ánodos de carbono duro se orientaron hacia materias primas basadas en bambú, y el electrolito se benefició del derrame tecnológico de empresas de baterías de litio, con todos los segmentos avanzando mediante iteración tecnológica y optimización de costos. En general, la cadena de la industria superó los cuellos de botella previos en noviembre, sentando una base sólida para el impulso de fin de año y el desarrollo en 2026.
----fin del texto--- La traducción al español del texto anterior es:
