En los últimos años, la industria de baterías y energías renovables de China ha estado sumida en un brutal período de profundos ajustes, con una caída en picado de los precios de las baterías para energía y sistemas de almacenamiento de energía (ESS, por sus siglas en inglés), lo que ha reducido drásticamente los márgenes de beneficio de la mayoría de las empresas y las ha sumido en pérdidas.
En medio de este invierno industrial, varias empresas que carecían de competitividad central han abandonado el mercado a regañadientes, mientras que varios actores intersectoriales han retrasado o cancelado sus proyectos. Sin embargo, en marcado contraste con la retirada de las pequeñas y medianas empresas, las empresas de primer nivel han estado expandiéndose contra corriente. Desde 2025, han surgido con frecuencia noticias sobre la planificación, implementación, inicio y operación de proyectos.
De la "silencio estratégico" de 2024 a la expansión acelerada en 2025, ¿qué les da a las empresas de baterías de primer nivel la confianza para hacerlo?
La carrera de expansión entre las empresas de primer nivel ha comenzado silenciosamente.
Según los datos de instalaciones de baterías de potencia de las empresas chinas de baterías de potencia de enero a mayo, aunque el panorama de las 15 empresas principales mantiene el orden de liderazgo de CATL, BYD, CALB y otras, una carrera de expansión clandestina entre las empresas de primer nivel ya ha comenzado entre bastidores.
Desde principios de este año, tras los proyectos en Xiamen, Fujian (30 GWh), Portugal (15 GWh) y Chengdu, Sichuan (30 GWh), CALB volvió a iniciar la construcción de un proyecto de baterías de litio de alto rendimiento en Changzhou, Jiangsu (25 GWh) el 18 de junio. Según estadísticas incompletas de dnev.cn, la capacidad acumulada de los proyectos iniciados por CALB este año ha alcanzado los 100 GWh. Dado que aún no se ha especificado el monto de inversión para el nuevo proyecto iniciado en Changzhou, la escala de inversión de los tres principales proyectos iniciados ya ha superado los 42.000 millones de yuanes.
Además de los proyectos iniciados, CALB también anunció oficialmente en mayo que establecería una empresa conjunta con una empresa estatal en Handan, Hebei, con un capital social de 4.000 millones de yuanes, para desarrollar y construir proyectos de energía, baterías ESS e integración de sistemas de almacenamiento de energía.
CALB no es un caso aislado. Como líder en el sector de las baterías de potencia, los esfuerzos de expansión de CATL en 2025 también se están acelerando.
En junio, se informó que la primera fase (Fase II) de la Base Industrial de Baterías de Nueva Energía de Xiamen Times está prevista para su entrega a finales de año, con una inversión total en el proyecto de aproximadamente 1.000 millones de yuanes. En mayo, la primera fase (60 GWh) del proyecto de baterías de CATL en Jining, Shandong, entró en funcionamiento. En abril, la primera fase (30 GWh) del proyecto de la base de Luoyang, Henan, entró en pleno funcionamiento; el Proyecto de la Base Industrial de Baterías de Nueva Energía de Luoyuan Times (Fase I) comenzó oficialmente su construcción. En marzo, comenzaron la tercera y la cuarta fase del proyecto de la base de Luoyang; se firmó el proyecto del Parque Industrial de Cero Carbono de CATL en Dongying, que planea construir una capacidad de 40 GWh en el distrito de Kenli, Dongying, Shandong; el Proyecto de la Quinta Megafábrica de la Base de Producción de Baterías de Iones de Litio de Fuding Times se coronó oficialmente. En febrero, se publicó la opinión de aprobación del proyecto de ampliación de la Base de Shandong Times (30 GWh)...
Cabe destacar que el Proyecto de la Base Industrial de Baterías de Nueva Energía de Luoyuan Times de 40 GWh, que se finalizó en enero de este año, comenzó oficialmente su construcción en abril, lo que demuestra el rápido ritmo de expansión de la capacidad.
En segundo lugar entre los tres principales, la plataforma de baterías de BYD, FinDreams Battery, también ha estado ocupada expandiendo su capacidad este año.
En mayo, el proyecto de ampliación de la línea de producción de PACK de FinDreams Battery en Changsha superó la evaluación de impacto ambiental y obtuvo la aprobación administrativa. La inversión total en el proyecto de ampliación fue de 1.000 millones de yuanes y, tras la ampliación, podría producir 19 GWh de baterías PACK al año. En marzo, el primer producto de batería salió de la línea de producción en el Parque Industrial de Energía Nueva de Weichai FinDreams (Yantai), marcando la entrada en funcionamiento oficial de la Fase I del proyecto del parque industrial. Cabe destacar que el proyecto consta de dos partes: una es el Proyecto de Construcción de Baterías de Weichai FinDreams, que, en la Fase I, planea construir líneas de producción de celdas de baterías para vehículos comerciales, vehículos todo terreno y sistemas de almacenamiento de energía, con una capacidad anual de 20 GWh de celdas de baterías; la otra es el Proyecto de Construcción del Parque Industrial de Nueva Energía de Weichai (Yantai), que, en la Fase I, planea construir cuatro líneas de producción de baterías PACK de cuchilla, con una capacidad anual de 20 GWh de baterías PACK. En febrero, comenzó oficialmente la construcción del proyecto de tres módulos de Guangxi FinDreams Battery. Una vez finalizado, el proyecto podría aumentar la capacidad anual en aproximadamente 7 GWh, y los productos se aplicarían ampliamente en campos como los vehículos de energía nueva.
Además, desde principios de este año, BYD ha adquirido sucesivamente grandes parcelas de terreno en Xi'an, provincia de Shaanxi, en dos ocasiones, con una superficie total de más de 2.500 mu y un monto combinado de casi 800 millones de yuanes. Los informes indican que las dos parcelas de terreno adquiridas por BYD en Xi'an se utilizarían para la expansión de la producción de baterías de potencia.
En resumen, una vasta red de expansión liderada por empresas de primer nivel ya se ha puesto en marcha, y una confrontación por la cima ha comenzado silenciosamente.
La "Batalla de Posicionamiento Tecnológico" detrás de la Expansión de Capacidad
A medida que la capacidad de las baterías de potencia aumentó de 83,4 GWh en 2020 a 1 TWh en 2024, el "dividendo de fabricación" que dependía únicamente de la expansión de escala ha alcanzado su techo. Las empresas de segundo y tercer nivel han caído en el dilema de "pérdidas tras la expansión" debido a deficiencias tecnológicas, mientras que las empresas de baterías de primer nivel siguen expandiéndose contra la tendencia durante el período de profunda reestructuración de la industria. La razón puede radicar en los datos del informe anual.
Los datos muestran que la inversión en I+D de CATL en 2024 alcanzó hasta 18.607 millones de yuanes, lo que representa más del 5% de sus ingresos operativos. Su inversión en I+D acumulada en la última década superó los 70.000 millones de yuanes. A finales de 2024, CATL poseía un total de 43.400 patentes y solicitudes de patentes, y el número de nuevas solicitudes de patentes ocupó el primer lugar en la industria durante cinco años consecutivos.
El gasto anual en I+D de BYD en 2024 alcanzó los 53.195 millones de yuanes, un aumento interanual del 34,42%, y su intensidad de I+D (gasto en I+D/ingresos operativos) alcanzó el 7,8%, significativamente más alta que el promedio de la industria. En el campo de las baterías de potencia, BYD ha formado una "matriz de patentes", con la tecnología de batería de cuchilla logrando avances en la densidad de energía a través de la optimización estructural, y la cartera de patentes relevantes superando los 300 elementos.
Con enormes inversiones en I+D, las empresas de baterías de primer nivel han construido un foso tecnológico insuperable. Lo que es diferente este año es que, a diferencia de años anteriores, cuando eran expertos en contar historias tecnológicas, este año están más inclinados a definir el futuro con la tecnología.
En 2025, CATL lanzó la batería Xiaoyao Dual-Core en el sector de las baterías de propulsión, inaugurando la "era de doble núcleo" de las baterías. Su marca de baterías de iones de sodio, "Na Xin", aborda el cuello de botella de los recursos y los desafíos de bajas temperaturas en el norte de China, y ha logrado la producción en masa y la instalación. La segunda generación de la batería Shenxing Ultra-Fast Charging puede alcanzar una autonomía de conducción eléctrica pura de 1.000 kilómetros... En el sector de los sistemas de almacenamiento de energía (ESS), la celda de batería 587Ah de CATL ha entrado oficialmente en producción en masa y entrega, con el objetivo de definir la próxima generación de celdas de batería ESS con este producto...
En 2025, la batería de cuchilla de BYD continúa evolucionando. La segunda generación de la batería de cuchilla de carga rápida se lanzó globalmente el 17 de marzo. Con voltaje ultraalto y corriente ultraalta, la "batería de carga rápida" entra oficialmente en la "era de los megavatios" en términos de potencia de carga, permitiendo que los vehículos se carguen a la misma velocidad que los vehículos de gasolina, logrando "400 kilómetros de autonomía con una carga de 5 minutos", superando una vez más los límites tecnológicos...
Wang Xiaoqiang, vicepresidente de CALB, declaró: "Desde principios de este año, nuestra empresa ha continuado desarrollándose a gran velocidad. No solo hemos mantenido una posición de liderazgo mundial en el sector tradicional de las baterías de propulsión, sino que también hemos logrado duplicar el crecimiento en el mercado de ESS. Mientras tanto, hemos lanzado nuevos productos para campos como la aviación y los barcos de cero emisiones, logrando excelentes resultados en el mercado".
Más notablemente, ante las estrictas nuevas normas nacionales para las baterías de propulsión, CATL, BYD y CALB, con sus fuertes barreras tecnológicas, han superado las pruebas de detección para sus productos de baterías relevantes, cumpliendo con las nuevas normas nacionales antes de lo previsto.
Hoy en día, las posiciones de las empresas de baterías de primer nivel continúan solidificándose. Según los datos de la Alianza de Innovación de la Industria de Baterías de Propulsión de Automóviles de China, de enero a mayo, un total de 50 empresas de baterías de propulsión en el mercado de vehículos eléctricos nuevos (NEV) de China lograron la instalación de baterías, un aumento de 2 en comparación con el mismo período del año pasado. Las instalaciones de baterías de las empresas TOP3, TOP5 y TOP10 fueron de 176,1 GWh, 198,4 GWh y 226,0 GWh, respectivamente, lo que representa el 73,0 %, el 82,2 % y el 93,6 % de las instalaciones totales. Entre ellas, las empresas TOP3 ocuparon más del 70 % de la cuota de mercado, lo que demuestra un efecto de concentración significativo en la parte superior.
Conclusión:
La expansión de capacidad es solo superficial; el núcleo radica en el derecho a definir la tecnología.
En general, bajo el "efecto Mateo" de la aceleración de la concentración industrial, la expansión de capacidad se ha convertido en una estrategia central para que las empresas de baterías de primer nivel consoliden sus ventajas competitivas. Sin embargo, la esencia de esta competencia ha superado desde hace tiempo la mera acumulación de cifras de capacidad. Cuando CATL reconstruye la curva de costos de las baterías mediante la innovación de materiales, y cuando BYD redefine los estándares de reposición de energía con tecnología de carga ultrarrápida de megavatios... el enfoque estratégico de las empresas de primer nivel está cambiando de una mera "competencia de escala" a "definir estándares tecnológicos".
En esta competencia de escala definida por la posición tecnológica, las empresas de primer nivel también están liderando al ejército de baterías de China para innovar desde dentro, lanzando una nueva ofensiva.
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